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一、公司基本情况及公司2023年第一季度经营状况
1.基于最新产能摸底情况以及专家建议值,介绍公司各基地产能:东部沿海地区:上海6万吨,江苏东台5万吨,江苏启东(蓝岛)20万吨,另外还有江苏扬州25万吨预计今年年中投产;“三北”地区:黑龙江大庆5万吨,内蒙古包头5万吨,新疆哈密11万吨,新疆木垒3万吨,新疆阿勒泰的吉木乃3万吨,另外还有新疆若羌3万吨预计今年年中投产;华南地区:广西钦州5万吨。
2.2023年一季度,公司交出了比较好的答卷,营业收入和净利润都达到了历史最高水平。同时在手订单饱满,根据季报披露的信息,期末在执行及待执行订单总数超过35亿元。
3.战略规划方面,以主业塔筒(含其他海上风电及海洋工程装备)制造为基础,拓展风电场运营业务和风电价值链延伸业务。
二、投资者提问
Q:新增订单的价格变动趋势如何?有没有供需趋紧的现象?
A:目前,产品售价比较平稳,市场需求较为旺盛。
Q:南方基地投产建设的情况如何?
A:南方生产基地是公司规划中非常重要的一环,公司正全力开展基地选址工作。目前,在国资赋能下,相关工作正在有序推进。如项目取得阶段性成果并达到信息披露标准,公司会就具体情况向各位投资者进行汇报。
Q:一季度的毛利率同比环比有比较明显的改善,原因是什么?
A:核心原因是一季度交付的订单本身盈利水平较高,同时也受相关原材料价格略有下浮影响。
Q:关于海上风电产品,比如管桩、导管架等,公司有没有对未来产品的侧重做出规划?
A:公司会对各基地、各时段的产品进行专业规划。目前,公司海上风电产品主要在泰胜蓝岛进行生产,其主要定位于塔筒、管桩的量产,辐射江苏、山东、浙江等市场;同时,也会开展导管架、升压站平台等产品的生产以及新工艺、新产品的研发试制;泰胜蓝岛是一家重视研发的综合性生产基地。未来,公司南方生产基地主要面向广东等市场,计划侧重于导管架、管桩等产品,同时加强深远海基础装备工艺的研发。
Q:从盈利能力来看,是不是导管架、升压站平台相对塔筒、管桩较高?
A:从产品本身制造难度来看,升压站平台高于导管架高于塔筒、管桩。但具体盈利能力还要具体情况具体分析,需要考虑生产商的制造水平、项目经验等。
Q:今年年中扬州基地投产后,出口产能会有非常迅猛的增加,您怎么看今年下半年和明年海外的需求情况?
A:全球来说,塔架、管桩行业比较成熟,整体供需关系较为平稳,价格也会相对平稳。基于自身产品质量管控、按期出货等方面的能力,公司能够维持比较稳定的盈利能力,着重提升产量和市场占有率。
Q:扬州生产基地的产能定位是怎样的?完全做出口吗?现在建设进度如何?
A:扬州基地的建设进展顺利,目前黑塔车间已经建设完毕,正在开展设备试运行及各类体系的认证工作,正式投产时间将按原定计划进行。至于产品结构,从设计的角度来讲,其定位是专业的塔筒出口生产基地,包括海上风电塔筒,当然也可以兼顾国内市场。
Q:您可以介绍混凝土塔筒技术未来在应用的前景吗?公司是否有相应的技术储备?
A:混塔核心优势在于成本较低,劣势包括施工周期相对较长、设计压力较大等。借鉴国外已有经验,公司对混塔的应用前景较为乐观,目前在人才、项目等方面有一些储备。
Q:我们都看到海上风电有离岸越来越远的趋势,从这个发展趋势上来讲,公司在产品端做了哪些准备?
A:海上风电最终将走向深远海,这个是大家的共识,但是这里有一个发展的过程,管桩、导管架、浮体等装备在各个阶段有其应用范围和需求。公司从2018年开始进行深远海风场基础装备建造技术的研发,在行业内独树一帜。
Q:年报中提到今年力争生产70万吨的产量,主要提升的是那个业务板块?
A:预计国内陆上风电、海上风电以及出口业务都会有比较好的表现。
Q:注意到公司在新疆的产能有一定的增加,主要是什么原因呢?
A:新疆产能提升,主要是基于目前当地良好的市场需求,公司做出了快速反应。一方面,新增的若羌生产基地在建设过程中,预计今年年中投产;另一方面,其他各基地都在推动技术改造,提升产能。新疆地区总产能,在若羌基地投产后,将达到20万吨。
Q:扬州生产基地今年年中投产后,对今年全年产量的贡献量预计是多少?
A:扬州在按计划建设过程中,预计7月份投产,规划今年成品产量应该在8万吨左右,实际交付量会略少。
Q:部分主机厂商在中亚有一些风电布局,公司如何覆盖中亚地区的出口?
A:由陆路运输的蒙古、中亚地区出口项目主要由包头生产基地承接。
Q:目前公司出口主要是哪些地区?
A:公司出口的主要方向是亚太地区,包括东南亚、澳大利亚、新西兰、日本、韩国等,同时也会涉足一些其他区域,例如南美、非洲等。从去年的情况来看,澳大利亚贡献最大。
Q:今年公司国内陆上风电项目销售区域大概分布在哪些地区?
A:新疆应该是占半壁江山以上,其他生产基地也是主要辐射所在的周边区域。
Q:海上风电塔筒厂商切入管桩产品,您认为壁垒高吗?
A:各类产品分别有各自的门槛,包括硬件条件、工艺水平等。
Q:公司在管桩、导管架产品上面,怎么评价自身的竞争力?
A:对于管桩,公司代表的是国内比较前沿的生产水平,全球前两台超大单桩、去年发运的2300多吨的单桩都曾是令人瞩目的业绩;公司对管桩的定位是以放量为主。对于导管架及未来浮体结构等产品,涉及到较为复杂的生产设计,要求较高,公司对于相关复杂钢结构的制造具有很强的技术实力和经验积累;相关产品盈利水平也更高。
Q:在新疆,公司的主要竞争力是什么?
A:公司一直都比较看好新疆市场,产能布局优越,市场覆盖能力强。另外,公司较早进入新疆市场,有长期的积累,客户关系好,品牌效应佳,在当地具有较强的竞争力。